Deutsche Börse überbietet NYSE bei Euronext
Das genaue Gebot hänge jedoch von der Marktentwicklung bis zum Abschluss einer Vereinbarung mit der Euronext ab. Der Aktienanteil liegt mit knapp 90 Prozent deutlich über demjenigen der NYSE, die rund 70 Prozent ihres am Montag vorgelegten Gebots von rund 71 Euro je Aktie in bar bezahlen will.
20 % der Synergien an Kunden und Nutzer
Zudem beansprucht die Deutsche Börse für sich bei einer möglichen Fusion mit der Euronext mehr Synergien als die NYSE nutzen zu können. Zudem will die Deutsche Börse mit 60 Millionen Euro ein Fünftel der erwarteten Synergien von 300 Millionen Euro an Kunden und Nutzer des neuen Unternehmens weitergeben. Die NYSE hatte am Montag Synergien von rund 293 Millionen Euro in Aussicht gestellt.
Euronext vor Angebot der Deutschen Börse für NYSE
Mit der Mitteilung reagierte die Deutsche Börse auf den Vorstoss der NYSE, die am Montagmorgen eine Offerte für die Euronext vorgelegt hatte. Die Führung der Fünf-Länder-Börse, deren Anteilseigner am Dienstag zur Hauptversammlung zusammenkommen, stufte am Montagabend das Angebot der NYSE vor der detaillierten Offerte der Deutschen Börse als das derzeit attraktivste ein. Am Finanzmarkt war die Offerte des US-Börsenbetreibers mit Enttäuschung und Ernüchterung aufgenommen worden. Die Euronext-Aktie gab am Montag um 9,45 Prozent auf 67,55 Euro, während das Papier der Deutschen Börse um 8,52 Prozent auf 101,30 Euro sank.
Neue Gesellschaft mit Namen NewCo
Der Zusammenschluss der beiden Unternehmen soll über eine neue Gesellschaft mit dem Namen NewCo aufgehen. Den Deutsche Börse und Euronext-Anteilseignern solle die Möglichkeit gegeben werden, ihre Aktien gegen eine Kombination aus NewCo-Aktien und einer Barzahlungskomponente zu tauschen. Der Anteil der NewCo-Aktien, die die Aktionäre im Tausch erhalten sollen, soll sich nach dem Verhältnis des über drei Monate ermittelten volumengewichtigen Durchschnitts der Marktkapitalisierung der beiden Unternehmen bestimmen, heisst es in der Mitteilung der Deutschen Börse. Auf Basis der Schlusskurse vom Montag würden die Aktionäre der Deutschen Börse nach der Fusion 57 Prozent an dem neuen Unternehmen NewCo halten.
Euronext: Angebot «irreführend»
Die Fünf-Länder-Börse Euronext hat das neue Angebot als teilweise ‹irreführend› bezeichnet. Der Verwaltungsrat der Euronext habe das Angebot bereits am Wochenende erhalten und am Vortag umfassend erörtert, sagte der Euronext-Finanzchef Serge Harry. (awp/mc/pg)
